1. Товарная политика предприятия и формирование плана производства
Конкурентоспособность товара - решающий фактор его коммерческого успеха на развитом конкурентном рынке. Это многоаспектное понятие, оз¬начающее соответствие товара условиям рынка, конкретным требованиям потребителей не только по своим качественным, техническим, экономическим, эстетическим характеристикам, но и по коммерческим и иным условиям его реализации (цена, сроки поставки, каналы сбыта, сервис, реклама). Более того, важной составной частью конкурентоспособности товара является уро¬вень затрат потребителя за время его эксплуатации.
Иначе говоря, под конкурентоспособностью понимается комплекс потре¬бительских и стоимостных (ценовых) характеристик товара, определяю¬щих его успех на рынке, т.е. преимущество именно этого товара над другими в условиях широкого предложения конкурирующих товаров-аналогов. И по¬скольку за товарами стоят их изготовители, то можно с полным основанием говорить о конкурентоспособности соответствующих предприятий, объединений, фирм, равно как и стран, в которых они базируются.
Следовательно, требуется постоянная оценка товара с позиции его соответствия требованиям рынка и экономической целесообразности его производства. Поэтому конкурентоспособность - возможность коммерчески выгодного сбыта на конкурентом рынке товара можно определить, только сравнивая то¬вары конкурентов между собой.
Выполнение этих требований базируется на результатах маркетинговых исследований, анализ которых позволяет оценить уровень конкурентоспособности товара, что находит отражение в товарной политике, определяемой в бизнес-плане.
Разработка товарной политики предусматривает:
- комплексный анализ возможностей действующих рынков с позиции обеспечения успешной реализации производимой продукции, т.е. оценку рынков сбыта;
- сравнение уровней конкурентоспособности собственного и аналогичного товара, производимого конкурентами;
- выбор наиболее благоприятных рынков и соответствующей номенклатуры продукции, объема реализации и цен на продукцию.
Для оценки рынков сбыта определяются место товара на различных рынках, исходя из платежеспособного спроса на товар, а также структура покупателей по платежеспособному спросу и перечень конкурентов.
Оценка рынков сбыта позволяет установить потенциальную номенклатуру всей продукции и определить уровень конкурентоспособности каждой номенклатурной позиции у фирмы-конкурента.
Оценим уровень конкурентоспособности нашего предприятия по выпуску токарных полуавтоматов, соответственно зная уровень конкурентоспособности данной продукции у нашего конкурента. Для этого: определим потенциальную номенклатуру товара, исходя из возможностей действующих мощностей. Итак, наше предприятие по производству токарных полуавтоматов, исходя из производственной мощности, может выпускать следующий товар с определенным уровнем конкурентоспособности:
УКС1 – 0,31;
УКС2 – 0,26;
УКС3 – 0,3;
УКС4 – 0,28;
УКС5 – 0,29;
УКС6 – 0,41;
УКС7 – 0,31.
Уровень конкурентоспособности выпуска токарных полуавтоматов у конкурента:
УКС1' – 0,3;
УКС2' – 0,24;
УКС3' –0,31;
УКС4' – 0,26;
УКС5' – 0,28;
УКС6' – 0,40;
УКС7' – 0,34.
В план производства нашего предприятия мы можем включить только ту номенклатуру продукции, уровень конкурентоспособности которой превышает уровень аналогичного показателя у товаропроизводителя-конкурента, т.е. УКСi > УКСi'.
Итак, УКС1 (0,31) > УКС1' (0,3);
УКС2 (0,26) > УКС2' (0,24);
УКС3 (0,3) < УКС3' (0,31);
УКС4 (0,28) > УКС4' (0,26);
УКС5 (0,29) > УКС5' (0,28);
УКС6 (0,41) > УКС6' (0,40);
УКС7 (0,31) < УКС7' (0,34).
Из всей вышеуказанной номенклатуры в план производства могут быть включены следующие товары, уровень конкурентоспособности которых превышает соответствующий уровень у конкурента:
УКС1 (0,31) > УКС1' (0,3);
УКС2 (0,26) > УКС2' (0,24);
УКС4 (0,28) > УКС4' (0,26);
УКС5 (0,29) > УКС5' (0,28);
УКС6 (0,41) > УКС6' (0,40);
Далее, рассмотрим проект технико-экономического обоснования нашего предприятия по производству токарных полуавтоматов.
2. Разработка баланса спроса и предложения (производства) специальных станков и определение плана производства завода.
В данной курсовой работе потребность в станках – токарных полуавтоматов, которая должна стать основой определения плана производства для дальнейшей реализации на рынке средств производства рассчитывается для вновь строящегося предприятия.
Объект технико-экономического обоснования – строительство станкостроительного предприятия по производству токарных полуавтоматов.
По имеющимся данным, удельный вес этого вида станков в парке 3,4% , а доля в выпуске – 4,2%.
Используя исходные данные для разработки баланса спроса и предложения начнем с определения потребности на год в новых станках – токарных полуавтоматов для машиностроения - (Qспец.н), которая представляет собой сумму потребности новых станков на расширение парка (Qспец. рас) и замену (Qспец. з.):
Qспец.н= Qспец. рас + Qспец.з
Далее, потребность в новых станках – токарных полуавтоматов на расширение парка определяется по формуле:
Qспец.рас = [(Qн * aм * aспец. * ΔKt )/Кпр] : 5,
где:
Qн - наличный парк станков на начало планируемого периода - 2,5 млн.шт. (исходные данные);
aм - доля станков в машиностроении на начало планируемого периода - 0,7 (исходные данные);
aспец. - доля токарных полуавтоматов в парке на начало периода - 0,034 (по исходным данным aспец принимается 0,034);
ΔКt - коэффициент, учитывающий прирост объема производства у потребителя за пятилетний период ( принимается ΔКt - 0,3);
Кпр – коэффициент роста производительности нового станка (принимается равным Кпр – 1,2);
2500000 * 0,7 * 0,034 * 0,3
Qспец. рас. = ————————————— : 5 = 2975 шт.
1,2
Теперь определим потребность в новых станках для замены физически устаревшего оборудования.
Формула:
Qспец. з. = ( Qн * aм * aспец * На): Кпр,
где : На – норма амортизации (для машиностроения принимается На – 0,08);
Qспец. з. = (2500000 * 0,7 * 0,034 * 0,08) : 1,2 = 3967 шт.
Потребность токарных полуавтоматов на расширение и замену в парке машиностроения составляет 75% общей потребности данного вида оборудования. (По исходным данным).
Общая потребность станков для народного хозяйства в целом составляет:
Qспец.общ.= (Qспец.расш. +Qспец..з.) : 0,75 = (2975 + 3967) : 0,75= 9256 шт.
Потребность в новых станках для прочих отраслей народного хозяйства составит:
Qспец..пр. = Qспец.общ.. – (Qспец.расш. +Qспец..з.) = 9256 - (2975 + 3967)= 2314 шт.
Теперь необходимо определить источники удовлетворения спроса, т.е. ресурсную часть баланса оборудования. Таких источников два: первый - выпуск токарных полуавтоматов (станков) на станкостроительных предприятиях с учетом прироста выпуска за счет организационно-технических мероприятий (исходные данные - 20% от выпуска); второй источник - капитальное строительство.
Сравнение расходной части баланса (потребность оборудования) с ресурсной частью (выпуск продукции) позволяет определить величину дефицита в рассматриваемых нами станках, покрываемую за счет капитального строительства (Qспец..деф.).
Дефицит рассчитывается, как разница между спросом Qобщ. - 9256 шт. и предложением, т.е. общим объемом выпуска производством новых токарных полуавтоматов (станков). При этом выпуск станков без учета прироста выпуска за счет организационно-технических мероприятий определяется по формуле:
Qпр.спец. = Qпр.мет. * a’сп = 45000 * 0,042 = 1890 шт.,
где Qвып.мет. – годовой объем выпуска металлорежущих станков принимается равным 45000 шт;
a’сп. - доля выпуска специальных станков – 0,042 (исходные данные). Прирост же выпуска специальных станков за счет организационно-технических мероприятий (Qорг.спец.) определяется по формуле:
Qорг.спец. = Qвып.мет. * a,спец. * 0,2 = 45000 * 0,042 * 0,2 = 378 шт.
Общий объем выпуска Qвып.об. = Qпр.спец. + Qорг.спец. = 1890 + 378 = 2268 шт.
Дефицит составит: DQспец.деф.=Qобщ.–Qвып.об.=9256 – 2268 = 6988 шт.
Занесем полученные данные в Таблицу 1.
Таблица 1.
Баланс производства и спроса токарных полуавтоматов
Р Е С У Р С Ы П О Т Р Е Б Л Е НИ Е (спрос)
№№
п.п Источник
шт. Уд. вес
(%) Направление спроса шт. Уд. вес.
(%)
1. Действующее производство (выпуск) (45000 шт.*0,042)
1890
20 Для машиностроения и металлообработки
6942
75
2. Прирост выпуска за счет организационно-технических мероприятий
(1890 * 0,2)
378
4 в том числе
а) на расширение парка
б) на замену физически изношенного
2975
3967
32
43
3. Прирост выпуска за счет капитального строительства
6988
76 прочие отрасли народного хозяйства
2314
25
9256 100 9256 100
По имеющимся данным об объеме выпуска токарных полуавтоматов: минимальный выпуск в год составляет – 2400 изделий, максимальный – 4800 изделий. Для устранения дефицита в рассматриваемых нами станках расчет будем вести по одному вновь создаваемому предприятию с выпуском 4800 штук, что позволит уменьшить дефицит рынка в данном виде оборудования на 68,7% (4800 х 100/6988).
3. Выбор и экономическое обоснование пункта строительства предприятия.
Для того, чтобы правильно выбрать и экономически обосновать пункт строительства предприятия, необходимо рассмотреть следующее:
а) стоимость возможной реализации готовой продукции в наиболее выгодные пункты сбыта;
б) стоимость поставок сырья, материалов, покупных изделий и полуфабрикатов, необходимых для производства токарных полуавтоматов.
Пункт строительства выбирается по следующему принципу: минимум суммарных затрат на транспортные расходы по доставке сырья, материалов, покупных изделий и полуфабрикатов, а также транспортировке готовой продукции, т.е. Зсi + Зтрi à min ,
где Зсi , Зтрi – затраты по доставке сырья, материалов и транспортировке готовой продукции.
Таким образом, выбранный вариант должен отражать минимум транспортных расходов и отвечать экономическим интересам товаропроизводителя, т.к. выбранный пункт строительства будет расположен в городах, максимально приближенных к местам реализации готовой продукции и источникам поставляемого сырья, материалов.
С целью экономического обоснования выбора пункта строительства предприятия будем определять:
1. Транспортные затраты по обеспечению предприятия сырьем, материалами, покупными изделиями и полуфабрикатами (грузооборот в тонно-километрах, затраты на перевозки).
2. Транспортные затраты по сбыту готовой продукции (грузооборот в тонно-километрах, затраты на перевозки).
3. Суммарные затраты по каждому из вариантов снабжения и сбыта (в тонно-километрах, руб.).
4. Исходные данные по стоимости перевозки одного тонно-километра материалов и готовой продукции принимается равной 8,8 руб.
Таблица 2.
Транспортные затраты по снабжению предприятия материалами
№№ п/п Показатели Ед. изм. Варианты размещения завода
1 2
1.
2.
3.
4.
5.
6. Потребность в материалах
Годовой объем
Расстояние
Цена т/км
Грузооборот (п.1 х п.2 х п.3)
Стоимость перевозки (п.4 х п.5) т
шт.
км
руб
т/км
млн. руб. 5,99
2400
160
8,8
2300160
20,2 5,99
2400
130
8,8
1868880
16,4
Примечание: потребность в материале на один (станок) полуавтомат токарный принимается с учетом коэффициента корректировки Ккр = 1,05 от веса (станка) = 5,7 т х 1,05 = 5,99 (п.1 Таблица 2).
Таблица 3
Транспортные затраты по сбыту готовой продукции
вариант Показатели
Пункты
реализации
готовой
продукции Годов. объем выпуска (шт) Доля потребления (%) Годов. поставка (шт) Расстояние (км) Вес станка, т Грузооборот т/км Стоимость поставки (тариф 8,8 руб. х т/км), млн. руб.
Из таблицы 3 видно, что затраты по транспортировке готовой продукции (Зтр) представляют сумму транспортных расходов по доставке готовой продукции во все пункты ее сбыта, т.е.
Зтр = ЗА + ЗБ + ЗВ + ЗГ
Итак, для варианта I затраты по транспортировке готовой продукции составили:
Зтр(I) = 7,7 + 7,82 + 7,95 + 12,04 = 35,51 млн. руб.
Соответственно для варианта II:
З(тр)2 = 10,11 + 9,63 + 5,42 + 8,67 = 33,83 млн. руб.
Общие транспортные расходы составляют:
Зобщ = Зс + Зтр
Так, для варианта 1 Зобщ(1) = 20,2 + 35,51 = 55,71 млн. руб.
2 Зобщ(2) = 16,4 + 33,83 = 50,23 млн. руб.
Естественно, что в расчет принимается вариант, где общие затраты по транспортировке материала и готовой продукции составляет наименьшую величину – это вариант № 2 – 50,23 млн.руб.
4. Определение потребности в персонале и затратах на оплату труда.
Теперь необходимо определить показатели по труду на годовую программу. Они включают в себя - расчет численности персонала по категориям, планового фонда заработной платы и среднемесячной оплаты труда.
1.а) Численность производственных рабочих определяется по формуле:
ТЕ * Q
Чосн = ———— ,
Фг * Квн
где ТЕ – нормированная технологическая трудоемкость на один станок, н-ч;
Квн – коэффициент выполнения норм :1,25 (исходные данные);
Фг – годовой плановый фонд времени одного рабочего. Принимается равным 1710 час.
1700 * 4800
Чосн = ————— = 3818 чел.
1710 * 1,25
1.б) Тарифный фонд оплаты труда производственных рабочих на годовую программу:
ЗПтф = ЗПт * ТЕ * Q = 9р25к * 1700 * 4800 = 75480 тыс. руб.,
где ЗПт – часовая тарифная ставка производственного рабочего (исходные данные 9,25р);
ТЕ – нормированная трудоемкость на изделие (исходные данные).
Qг – годовой объем производства.
1.в) Фонд премий производственных рабочих:
ЗПпр. = ЗПтф * aпр = 75480 тыс. руб. * (30/100) = 22644 тыс. руб.,
где Зтф – тарифный фонд оплаты труда производственных рабочих,
aпр - % премий от тарифного фонда оплаты труда (принятое данное 30%).
1.г) Годовая дополнительная заработная оплата труда:
ЗПд = (ЗПтф + ЗПпр) * aд = (75480 + 22644) * (15/100) = 14718,6 тыс. руб.,
где aд - % дополнительной оплаты труда от суммы тарифного фонда и премий (принято – 15%).
1.д) Фонд годовой заработной платы производственных рабочих:
ЗПпр = ЗПтф + ЗПпр + ЗПд = 75480 + 22644 + 14718,6 = 112842,6 тыс.руб.
2.а) Численность вспомогательных рабочих:
Чвсп = Чосн * aвсп = 3818 * (63/100) = 2405
где aвсп - процент вспомогательных рабочих от производственных (исходные данные).
2.б) Тарифная заработная плата вспомогательных рабочих:
ЗПтф = Чвсп. * Фг. * ЗПт. = 3818 * 1710 * 8,51 = 55560 тыс. руб.
где Фг. – плановый фонд времени работы одного рабочего, час.
ЗПт – часовая тарифная ставка вспомогательного рабочего (по исходным данным).
2.в) Фонд премий:
ЗПпр. = ЗПтф * aпр = 55560 * (35/100) = 19446 тыс. руб.
где aпр - % премии (принято за 35%).
2.г) Годовой фонд дополнительной заработной платы:
ЗПд = (ЗПтф + ЗПпр)* aд = (55560 + 19446) * (15/100) = 11251 тыс. руб.
где aд – процент дополнительной заработной платы (принят за 15% - исходные данные).
2.д) Годовой фонд заработной платы вспомогательных рабочих:
ЗПг.вс. = ЗПтф. + ЗПпр. + Здоп. = 55560 + 19446 + 11251 = 86257 тыс. руб.
3.а) Численность служащих:
Чсл = Чос * aсл = 3818 * (26/100) = 993 чел.
где aсл – % служащих от численности производственных рабочих (исходные данные).
3.б) Годовой фонд оплаты труда служащих по окладам:
ЗПокл = Чсл * ЗПмес * Тг = 993 * 2200 * 10,8 = 23593,7 тыс. руб.,
где ЗПмес – среднемесячный оклад служащего (из исходных данных);
Тг – годовой плановый фонд времени работы служащих в месяцах. Принимается равным 10,8 мес. Исчислен исходя из % дополнительной оплаты труда служащих (10%) и количества месяцев в году (10,8 = 12-12*10/100).
3.в) Годовой премиальный фонд:
ЗПпр = ЗПокл * aпр = 23593,7 * (50/100) = 11796,9 тыс. руб.,
где aпр - % премии (исходные данные).
3.г) Годовой фонд дополнительной оплаты труда:
ЗПдоп = (ЗПокл + ЗПпр)* aд = (23593,7 + 11796,9) * (10/100) = 3539,06 тыс. руб.,
где aд - %дополнительной оплаты труда (исходные данные).
3.д) Годовой фонд заработной платы служащих:
ЗПч.сл. = ЗПокл + ЗПпр + ЗПдоп = 23593,7 + 11796,9 + 3539,06 = 38929,66 тыс.руб.;
Общий годовой фонд заработной платы:
К
ЗПобщ = S ЗПпол = 112842,6 + 86257 + 38929,66 = 238029,3 тыс. руб
i=1
Заполним таблицу 4.
Таблица 4
Показатели по труду и заработной плате.
№№ п/п Категории персонала Численность (чел) Годовой тарифный фонд оплаты труда, (тыс. руб.) Премии (тыс. руб.) Итого основная зарплата (гр.4+гр.5) (тыс. руб.) Дополнительная зарплата (тыс. руб.) Всего (тыс. руб.) Среднемесячная зарплата (тыс. руб.)
1 Рабочие
а)Основные производственные 3818 75480 22644 98124 14718,6 112842,6 2,9
б)Вспомогательные 2405 55560 19446 75006 11251 86257 3,5
2 Служащие 993 23593,7 11796,9 35390,6 3539,06 38929,66 3,9
Итого 7216 238029,3 3,43
5. Полная плановая себестоимость производства одного изделия и всего выпуска товарной продукции
Себестоимость продукции является одним из важнейших показателей хозяйственной деятельности предприятия, который отражает в денежной форме затраты на изготовление и реализацию продукции.
Затраты предприятия состоят из затрат на приобретение сырья, материалов и всех видов энергии, на восстановление изнашивающегося инструмента и оборудования, на выплату заработной платы персоналу и т.п.
Полная плановая себестоимость единицы продукции используется для расчета нижней границы цены продукции.
Таблица 5
Полная плановая себестоимость одного изделия и всего выпуска товарной продукции.
№№ п/п Статьи затрат Себестоимость
одного изделия, руб. товарной продукции, тыс. руб.
1 Основные материалы, покупные изделия и полуфабрикаты за вычетом возвратных отходов с учетом транспортно-заготовительных расходов
73854,9
354503,5
2 Основная заработная плата производственных рабочих
20442
98124
3 Дополнительная заработная плата производственных рабочих
3066,4
14718,6
4 Отчисления на социальные нужды (35,6 % от суммы основной и дополнительной оплаты труда производственных рабочих)
8369,1
40171,9
5 Расходы на содержание и эксплуатацию оборудования (115 % от основной зарплаты производственных рабочих)
23508,9
112842,6
6 Общепроизводственные расходы (90 % от основной зарплаты производственных рабочих)
19398,3
88311,6
7 Общехозяйственные расходы (60 % от основной зарплаты производственных рабочих)
12265,5
58874,4
Итого производственная себестоимость
160905,1
767546,6
8 Внепроизводственные (коммерческие) расходы (7 % от производственной себестоимости)
11263,4
53728,3
Полная себестоимость 172168,5 821274,9
Затраты по статье «Основные материалы, покупные изделия и полуфабрикаты за вычетом возвратных отходов» на изделие (См) исчисляются по следующей формуле:
См = М*Ктр-заг ,
где М – стоимость основных материалов, покупных изделий и полуфабрикатов, равна 59850 тыс. руб (исходные данные),
Ктр-заг – коэффициент, учитывающий транспортно-заготовительные расходы для рассматриваемого примера 1,234;
-затраты по транспортировке материала 287,3 млн. руб. – стоимость основных материалов, покупных изделий и полуфабрикатов на годовой выпуск изделий без учета транспортно-заготовительных расходов, млн. руб. (59850х4800)
См = 59850*1,234 = 73854,9 руб.
Затраты по статьям «Основная заработная плата производственных рабочих» и «Дополнительная заработная плата производственных рабочих» на изделие исчисляются на основе данных, приведенных в таблице 5 об основной и дополнительной зарплате всех производственных рабочих, которые составляют 98124 и 14718,6 тыс. руб. соответственно.
Затраты на содержание и эксплуатацию оборудования, общепроизводственные и общехозяйственные расходы распределяются пропорционально затратам на основную оплату труда производственных рабочих, проценты РС и ЭО, общепроизводственных и общехозяйственных расходов - для данной курсовой имеются исходные данные.
РС и ЭО на изделие составят 23508,3 руб. (20442*115/100), общепроизводственные расходы – 18397,8 руб. (20442*90/100), общехозяйственные расходы – 12265,2 (20442*60/100). Производственная себестоимость изделия получается равной 159904,3 руб. (73854,9 + 20442 + 3066,4 + 8369,1 + 23508,9 + 18397,8 + 12265,2).
Внепроизводственные расходы на изделие равны 11193,3 руб. (159904,3*7/100). 7 – процент внепроизводственных расходов от производственной себестоимости.
Для определения затрат на содержание и эксплуатацию оборудования, общепроизводственных, общехозяйственных и внепроизводственных расходов на весь выпуск товарной продукции затраты на одно изделие по соответствующей статье умножают на годовой объем производства.
6. Определение потребности в производственных фондах
Основной капитал (основные фонды, внеоборотные активы, производственные фонды) – это средства труда, которые переносят свою стоимость на готовый продукт, постепенно, частями, в течение нескольких производственных циклов и при этом сохраняют свою натурально-вещественную форму. Основные фонды подразделяются на производственные (принимают участие в процессе производства) и непроизводственные (не принимают участие в процессе производства). Основные фонды измеряются в натуральном и денежном выражении. Натуральная оценка – это их производственная характеристика.
В настоящее время принята следующая классификация основных фондов по их видам:
1) Здания (цеха, склады и т.д.);
2) Сооружения (мосты, тоннели, дороги и т.д.);
3) Передаточные устройства (трубопроводы, ЛЭП, и т.д.);
4) Машины и оборудование:
а) Силовые машины и оборудование (вырабатывают различные виды энергии);
б) Рабочие машины и оборудование (воздействуют на предмет труда – станки и т.д.);
в) Измерительные и регулирующие приборы;
г) Вычислительная техника и т.д.
5) Транспортные средства;
6) Производственный и хозяйственный инвентарь;
7) Рабочий и продуктивный скот;
8) Многолетние насаждения;
9) Капитальные затраты на улучшение земель;
10) И прочие.
Для осуществления процесса производства предприятию необходимы не только основные производственные фонды, но и оборотные средства.
Оборотные средства – это совокупность оборотных фондов и фондов обращения, выраженных в денежной форме. Оборотные средства обслуживают процесс производства, а фонды обращения – сферу обращения.
Оборотные средства – это предметы труда, которые потребляются в течение одного цикла. Оборотные средства переносят свою стоимость на готовый продукт сразу и при этом изменяют свою натуральную вещественную форму.
Экономическое значение оборачиваемости оборотных средств заключается в том, что предприятие может произвести и реализовать с меньшими оборотными средствами тот же самый объем продукции или с теми же средствами выпустить больше продукции. И, наоборот, при сохранении прежнего объема продукции достаточно иметь меньшее количество оборотных средств.
Для рационального использования ресурсов необходимо нормирование оборотных средств, то есть определение их минимального запаса, обеспечивающего бесперебойную работу предприятия и их эффективного использования.
Итак, производственные фонды - это совокупность основных производственных фондов (ОПФ) и оборотных средств, т.е. ПФ = ОПФ+ОС
Производственные фонды - это два из трех элементов производительных сил общества. Третий – рабочая сила.
Для определения потребности в ОПФ используется показатель удельных ка¬питальных вложений (КВуд), рассчитанных на одну тонну массы единицы продукции, т.е. КВопф = КВуд * Qг * М,
где КВуд - удельные капитальные вложения, принимаются равными 7,1 тыс. руб. (исходные данные);
Qг- годовой объем производства, принимается равным Qг = 4800 ед. (исходные данные);
М - вес одного станка, принимается равным М = 5,7 т (исходные данные).
Итак, КВопф = 7100 * 4800 * 5,7 = 194,3 млн. руб.
При использовании укрупненных расчетов потребность в оборотных средствах может быть определена отношением полных (плановых) затрат на производство годового объема продукции (Зсм) к количеству оборотов (О)0, т.е.
КВос = Зсм/О,
где О - количество оборотов, рассчитываемое, как О=360/Д=360/40= 9 об,
где Д - длительность одного оборота, равное 40 (исходные данные),
тогда
KBос = 351,6/9 = 39,07 млн. руб.
Суммарная потребность в основных производственных фондах и оборотных средствах (капитальных вложениях):
КВобщ = КВопф + КВос = 194,3 + 39,07 = 233,37 млн. руб.
Суммарную потребность в основных производственных фондах и оборотных средствах называют не только капитальными вложениями, но и инвестиционными затратами.
Капитальные вложения представляют собой денежное выражение инвестиционных затрат на мероприятия по обновлению основных фондов, наращиванию объемов производства, и другие, обеспечивающие доход в течение периода, большего, чем год.
7. Обоснование эффективности инвестиционного проекта
Под инвестициями понимается долгосрочное вложение средств в промышленность, сельское хозяйство и другие отрасли экономики внутри страны и за границей в целях получения прибыли. Прямые инвестиции представляют собой непосредственное вложение средств в производство, приобретение реальных активов. Портфельные инвестиции осуществляются в форме покупки ценных бумаг (портфель ценных бумаг) или предоставления денежных средств в долгосрочную ссуду (портфель ссуд) в национальной или иностранной валюте (валютный портфель). Специфика осуществления частных, государственных, а также иностранных инвестиций регулируется в инвестиционном законодательстве, определяющем основные виды инвестиционной деятельности отдельных хозяйственных образований и защищающем права инвесторов.
В нашей стране согласно законодательству под инвестициями понимаются ценности, вкладываемые в объекты предпринимательской и других видов деятельности, в результате которой образуется прибыль или социальный эффект. К подобным ценностям относятся: денежные средства и ценные бумаги, движимое и недвижимое имущество, имущественные права и другие ценности. Участниками инвестиционной деятельности выступают физические и юридические лица, в том числе и иностранного происхождения, а также государства.
Обратимся к нашим данным – одним из критериев оценки инвестиционного проекта является выбор возвращаемой суммы (Квоз), который в данном курсовом проекте производится на основе исходной суммы (суммарной потребности) капитальных вложениях, равной 233,37 млн. рублей, ставки ссудного капитала (дисконта) в долях, равной 20% (по исходным данным), исходя из двух вариантов распределения капитальных вложений по годам строительства :
Вариант 1 Вариант 2
30% 20%
40% 20%
30% 60%
по следующей формуле:
т
Квоз =S Кt(1+Е)(т-t) ,
1
где Кt – капитальные вложения в t-м году;
t – порядковый год строительства;
Т – продолжительность строительства.
Таким образом, возвращаемые суммы по вариантам составят:
К1 = 233,37*0,3(1+0,20)3-1+233,37*0,4(1+0,20)3-2+233,37*0,3(1+0,20)3-3 =
= 233,37*0,3*1,44+233,37*0,4*1,20+233,37*0,3*1 = 100,82+112,02+70,01 = 282,85 млн. руб.
К2 = 233,37*0,2(1+0,20)3-1+233,37*0,2(1+0,20)3-2+233,37*0,6*(1+0,20)3-3=
= 233,37*0,2*1,44+233,37*0,2*1,2+ 233,37*0,6*1 = 67,21 + 56 +140,02 = 263,23 млн. руб.
Выбираем второй вариант, по которому возвращаемая сумма капитальных вложений минимальна и равна 263,23 млн. руб.
Обоснование эффективности проекта производим на основании следующих методов:
- чистой дисконтированной стоимости (ЧДС);
- срока окупаемости (Ток);
- точки безубыточности.
Дополнительная информация, необходимая для исчисления показателей:
Принимается, что срок работы оборудования после завершения проекта реконструкции – 7 лет, период реализации проекта – 10 лет.
Договорная ориентировочная цена, принимаемая за основу при расчете выручки от продаж, определяется исходя из полной себестоимости и прибыли изделия, рассчитанной на основе уровня рентабельности производства. Рентабельность производства изделий принимается равной 25%.
Цдог = Спол + П = 172168,5 +25* 172168,5/100 = 172168,5 + 43042,1 = 215210,6 млн. руб.
Годовой объем выручки от реализации для нашего примера составляет 1033010,9 руб. (4800*215210,6). Он принимается одинаковым по годам периода производства изделия.
Условно-постоянные затраты определяются исходя из соотношения условно-постоянных и переменных затрат (в %) в полной себестоимости всего выпуска товарной продукции 30 : 70.
Для нашего примера условно-постоянные затраты составят 246,4 млн. руб. (821,3*0,3), в т.ч. амортизационные отчисления 73,92 млн. руб. (принимаются для всех вариантов в размере 9% от полной себестоимости всего товарного выпуска, т.е. 821,3*0,09).
Ликвидационная стоимость принимается для всех вариантов в размере 7 % от капитальных вложений в основные производственные фонды. Для рассматриваемого примера они составят 13,6 млн. руб. (194,3*0,07).
Для определения чистой прибыли предварительно следует рассчитать прибыль от реализации продукции как разницу между выручкой от реализации и полной себестоимостью всего товарного выпуска.
Для нашего примера прибыль от реализации составляет 212,6 млн. руб. (1033,9 – 821,3), чистая прибыль (прибыль от реализации за вычетом налога на прибыль) 161,58 млн. руб. (212,6-212,6*0,24).
После этого производится расчет чистой дисконтированной стоимости проекта на основе потока денежных средств по годам периода реализации проекта. Чистая дисконтированная стоимость (ЧДС) определяется по формуле:
где Rt – поступления денежных средств в t-ом расчетном периоде;
Зt – инвестиционные затраты в t-ом расчетном периоде (t= 0, 1, 2,...Т);
Е – ставка ссудного процента (дисконта) в долях;
Т – горизонт расчета. Горизонт расчета равен номеру расчетного периода реализации проекта на котором производится ликвидация объекта.
Проект эффективен, если ЧДС > 0. Чем больше ЧДС, тем эффективнее проект. Итоги расчета потока денежных средств и чистой дисконтированной стоимости по годам реализации 0-го варианта проекта приведены в таблице 6.
Таблица 6. Расчет потока денежных средств и чистой дисконтированной стоимости по годам периода реализации проекта
№ п/п Показатели Период реализации проекта
0 1 2 3 4 5 6 7 8 9
1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12
1 Инвестиционные затраты, млн. руб. -67,2 -56,2 -139,83
2 Чистая прибыль, млн. руб. 161,58 161,58 161,58 161,58 161,58 161,58 161,58
3 Амортизация, млн. руб. 73,92 73,92 73,92 73,92 73,92 73,92 73,92
4 Ликвидационная стоимость, млн. руб.
13,6
5 Итого поступлений, млн. руб. (2+3+4) 235,5 235,5 235,5 235,5 235,5 235,5 249,1
6 Чистый поток денежных средств, млн. руб. (1+5) -67,2 -56,2 -139,83 235,5 235,5 235,5 235,5 235,5 235,5 249,1
7 Коэффициент дисконтирования при ставке дисконта Е = 20% 1¢ 0,47 0,22 0,1 0,48 0,23 0,11 0,51 0,24 0,11
8 Чистый дисконтированный поток, млн. руб. (6 х 7) -67,2 -26,41 -30,76 23,55 113,04 54,17 25,91 1120,1 56,52 27,4
9 Чистая дисконтированная стоимость при Е =20, млн.руб. -67,2 -82,21 -152,07 -23,29 23,96 11,49 19,25 225,3 85,92 127,5
Проект эффективен, так как ЧДС > 0.
В нашем примере ЧДС= 127,5 млн. руб.
Коэффициент дисконтирования (at) исчисляется по формуле:
at = 1/(1+Е)t ,
где t – номер расчетного периода (t = 0,1,2,…Т);
Т – горизонт расчета;
Е – ставка дисконта. Экономическое содержание дисконта – приемлемая для инвестора норма дохода на вложенный капитал.
Итак, at = 1/(1+Е)1 = 1/21 = 0,47
at = 1/(1+Е)2 = (1/21)2 = 0,22
at = 1/(1+Е)3 = (1/21)3 = 0,1
at = 1/(1+Е)4 = (1/21)4 = 0,48
at = 1/(1+Е)5 = (1/21)5 = 0,23
at = 1/(1+Е)6 = (1/21)6 = 0,11
at = 1/(1+Е)7 = (1/21)7 = 0,51
at = 1/(1+Е)8 = (1/21)8 = 0,24
at = 1/(1+Е)8 = (1/21)8 = 0,11
Дисконтированный срок окупаемости (Ток.расч.) – период времени, в течение которого ЧДС обращается в 0. Если капиталовложения производятся в течение нескольких лет (кварталов, месяцев), то отсчет сроков окупаемости можно осуществить как от начала строительства (первая инвестиция), так и от момента завершения всего запланированного объема инвестиций.
Как видно из данных таблицы 6 (строка 9) дисконтированный срок окупаемости находится между 4 и 5 годами реализации проекта (при ЧДС = 0), если его определять с конца 1-ой инвестиции.
Более точный расчетный срок окупаемости определяется по формуле:
ЧДС–нижн. ,
Ток.расч. = Ток.ниж. + ЧДС–нижн.+ ЧДС +верх.
где Ток.ниж. – срок окупаемости, соответствующий последнему (нижнему) отрицательному значению ЧДС;
ЧДС–нижн – последнее отрицательное значение чистой дисконтированной стоимости (берется по модулю);
ЧДС+верх. – первое положительное значение чистой дисконтированной стоимости.
Ток.расч. = 3 + 152,07/(152,07+127,5) = 3+152,07/279,57 = 4,54 года
Проект эффективен, если Ток.расч. меньше эталонного (нормативного) значения Ток.нор., установленного организацией, для которой выполняется проект реконструкции.
Оценка эффективности проекта методом точки безубыточности включает определение критического объема продаж (Qкр).
ТFC
Qкр = Рнов – TVC/Qнов ,
где ТFC – условно-постоянные издержки организации на годовой выпуск новой продукции, руб.;
Рнов – цена единицы новой продукции, руб.;
Qнов – годовой выпуск новой продукции, шт.;
Qкр – критический объем продаж, при котором выручка от продаж годового выпуска новой продукции равна издержкам на ее производство и реализацию, шт.
Для нашего примера Qкр равна 2665
264400000
Qкр = 215210,6 – (821274900-264400000)/4800
264400000
Qкр = 215210,6 – 556874900 / 4800
264400000
Qкр = 99195
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Привлечение в широких масштабах национальных и иностранных инвестиций в отечественную экономику преследует долговременные стратегические цели создания в России цивилизованного, социально ориентированного общества, характеризующегося высоким качеством жизни населения, в основе которого лежит смешанная экономика, предполагающая не только совместное эффективное функционирование различных форм собственности, но и интернационализацию рынка товаров, рабочей силы и капитала. А иностранный капитал может привнести в Россию достижения научно-технического прогресса и передовой управленческий опыт. Поэтому включение России в мировое хозяйство и привлечение иностранного капитала - необходимое условие построения в стране современного гражданского общества.
Привлечение капитала в материальное производство гораздо выгоднее, чем получение кредитов для покупки необходимых товаров, которые по-прежнему растрачиваются бессистемно и только умножают государственные долги.
Приток инвестиций жизненно важен и для достижения среднесрочных целей - выхода из современного общественно-экономического кризиса, преодоление спада производства и ухудшения качества жизни россиян. Россия заинтересована в восстановлении, обновлении своего производственного потенциала, насыщении потребительского рынка высококачественными и недорогими товарами, в развитии и структурной перестройке своего экспортного потенциала, проведении антимонопольной политики, в привнесении в наше общество западной управленческой культуры. Инвесторы, естественно, заинтересованы в новом плацдарме для получения прибыли за счет обширного внутреннего рынка России, ее природных богатств, квалифицированной и дешевой рабочей силы, достижений отечественной науки и техники и даже ее экологической беспечности. Поэтому перед нашим государством стоит сложная и достаточно деликатная задача: привлечь в страну иностранный капитал, не лишая его собственных стимулов и направляя его мерами экономического регулирования на достижение общественных целей.
СПИСОК ЛИТЕРАТУРЫ
1. Федеральный Закон “Об иностранных инвестициях в Российской Федерации”, № 160-ФЗ от 09.07.1999г. (с изм. и доп.от 21.03.2002г., от 25.07.2002г., от 08.12.2003 г.).
2. Закон России “О режиме иностранного инвестирования” № 127-ФЗ от 15.03.1993г.
3. Распоряжение Президента России от 18.08.99 года № 598-п “О неотложных действиях по ускорению реформ и выводу экономики России из кризиса”.
4. Беренс В., Харванек П. Руководство по оценке эффективности инвестиций. – М.: Инфра-М, 2002.
5. Бланк И. Инвестиционный менеджмент. – Москва – Лондон: Юнайтед Лондон Трейд Лимитед, 2003.
6. Гитман Л.Дж., Джонк М.Д. Основы инвестирования. Пер. с англ. - М.: Дело, 2002.
7. Бланк И. Инвестиционный менеджмент. – Москва – Лондон: Юнайтед Лондон Трейд Лимитед, 2002.
8. Инвестиции: ресурсы, механизмы стимулирования. - Сборник научных трудов / Институт экономики промышленности. Редкол.: Иванов Н.И. (отв.ред.) и др. – С.-Петербург, 2003. – 244с.
9. Мертенс А.В. Инвестиции: Курс лекций по современной финансовой теории. - М.: Московское инвестиционное агентство,2002.
10. Организационная структура предприятий. Коноков Д.Г., Рожков М.А., Смирнов А.О., Янковская О.Н., издание второе. М.: ИСАРП, 2002. 176 с. (серия "Бизнес-Тезаурус").
11. Пересада А.А. Основы инвестиционной деятельности. - М.: Либра, 2000.
12. Политическая экономия. Экономическая энциклопедия, т.1. - М.: Наука, 2000.
